مقالات تحقیقاتی و پایان نامه – جدول۴-۴-نتایج آزمون F (لیمر)برای انتخاب روش ترکیبی (Pooling) یا تلفیقی (Panel) – پایان نامه های کارشناسی ارشد |
 |
جدول۴-۲-ماتریس همبستگی متغیرهای پژوهش
**. Correlation is significant at the 0.01 level (2-tailed).
۴-۴) آزمون نرمال بودن توزیع اجزای اخلال
فرض بر این است که جمله اخلال به نحوی است که پراکندگی آن در مجاورت میانگین حداکثر است و هرچه از میانگین دورتر شویم پراکندگی در سمت راست و چپ آن به یک نسبت کاهش مییابد. این فرض به خصوص وقتی که حجم نمونه بزرگ باشد، معقول است. در صورت نقض این فرض، آزمون فرضیه و ساختن فاصله اطمینان در مورد پارامترهای رگرسیون به شیوه متداول از درجه اعتبار ساقط است. تعیین نرمالیتی توزیع اجزای اخلال مدل با بهره گرفتن از شیوه های متعددی امکان پذیر است. در این مطالعه از آماره جارک- برا استفاده شده است. در صورتی که آماره این آزمون در سطح خطای ۵ درصد معنادار باشد، اجزای اخلال مدل از توزیع نرمال پیروی می‌کنند. همانگونه که در جدول زیر ملاحظه می شود، بررسی مقدار این آماره گویای آن است که فرض نرمال بودن جزء اخلال برقرار است.
جدول۴-۳-نتایج آزمون نرمال بودن توزیع اجزای اخلال در مدل پژوهش
۰
۲۰
۴۰
۶۰
۸۰
۱۰۰
۱۲۰
۱۴۰
-۲٫۵
-۲٫۰
-۱٫۵
-۱٫۰
-۰٫۵
۰٫۰
۰٫۵
۱٫۰
۱٫۵
۲٫۰
۲٫۵
S
e
r
i
e
s
:
S
t
a
n
d
a
r
d
i
z
e
d
R
e
s
i
d
u
a
l
s
S
a
m
p
l
e
۱
۹
۸
۸
۱
۹
۹
۲
O
b
s
e
r
v
a
t
i
o
n
s
۵
۶
۲
Mean
-۰٫۰۰۰۹۹۶
Median
۰٫۰۱۷۲۸۹
Maximum
۲٫۴۷۵۱۷۷
Minimum
-۲٫۳۸۳۷۳۳
Std. Dev.
۰٫۶۷۱۰۰۴
Skewness
-۰٫۰۸۰۵۱۹
Kurtosis
۳٫۴۳۲۴۵۱
Jarque-Bera
۴٫۹۸۶۵۱۱
Probability
۰٫۰۸۲۹۷۲
۴-۵) تعیین روش به کارگیری داده های ترکیبی
در پژوهش حاضر، مدل اشاره شده در فصل سوم با بهره گرفتن از داده های ترکیبی (سال-شرکت) مربوط به ۱۱۹ شرکت پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران تخمین زده می شود. بنابرین، مطابق آنچه در فصل سوم بیان شد، پیش از تخمین مدل با بهره گرفتن از داده های ترکیبی، باید در مورد روش مناسب به کارگیری این گونه داده ها در تخمین، تصمیم گیری نمود. ابتدا باید مشخص شود که اصولاً نیازی به در نظر گرفتن ساختار پانل داده ها (تفاوتها یا اثرات خاص شرکت) وجود دارد یا اینکه می‌توان داده های مربوط به شرکتهای مختلف را ادغام (Pooling) کرد و از آن در تخمین مدل استفاده نمود. در تخمینهای تک معادلهای، برای اخذ تصمیم اخیر از آماره آزمون F (لیمر) استفاده می شود. بر اساس نتایج این آزمون، درباره رد یا پذیرش فرضیه برابری آثار ثابت خاص شرکتها و در نهایت درباره انتخاب روش کلاسیک یا روش داده های پانل تصمیم گیری می شود. جدول شماره ۴-۴ نتایج آزمون چاو (آماره F) مربوط به فرضیه های یاد شده را در مورد مدل تحقیق نشان میدهد:
جدول۴-۴-نتایج آزمون F (لیمر)برای انتخاب روش ترکیبی (Pooling) یا تلفیقی (Panel)
فرضیه صفر (H0)
آماره
میزان آماره
درجه آزادی
p-value
نتیجه آزمون
اثرات خاص شرکت معنیدار نیستند
(روش Pooling مناسب است)
F
۳٫۹۵۸۷۹۴
۱۱۵,۴۴۲
۰٫۰۰۰۰
H0 رد می شود
(روش داده های پانل انتخاب می شود)
X2
۳۹۷٫۹۱۶۹۴۱
۱۱۵
۰٫۰۰۰۰
همانگونه که در جدول شماره (۴-۴) دیده می شود در سطح اطمینان ۹۵ درصد، در مدل پژوهش فرض صفر آزمون رد شده است، بنابرین باید از روش داده های پانل استفاده نمود. در نتیجه بحث انتخاب از بین مدلهای اثرات ثابت و تصادفی پیش می آید که برای این منظور از آزمون هاسمن استفاده می شود.
۴-۶) آزمون هاسمن برای انتخاب بین مدل اثرات ثابت و اثرات تصادفی
همان طور که در فصل قبل توضیح داده شد برای انتخاب بین مدل اثرات تصادفی یا اثرات ثابت از آزمون هاسمن استفاده می شود. نتایج آزمون هاسمن برای مدل پژوهش به شرح جدول شماره (۴-۵) می‌باشد:
جدول۴-۵-نتایج آزمون هاسمن برای انتخاب بین مدل اثرات ثابت و اثرات تصادفی
فرضیه صفر (H0)
آماره‌ی
درجه آزادی
p-value
نتیجه آزمون
روش اثرات تصادفی مناسب است
۱۰۴٫۱۱۷۸۷۸
۴
۰٫۰۰۰۰
H0 رد می شود (روش اثرات ثابت مناسب است)
نتایج جدول بالا، بیانگر آن است که در مدل پژوهش باید از روش اثرات ثابت استفاده نمود.
۴-۷) آزمون ناهمسانی واریانس
در این پژوهش برای بررسی وجود مشکل ناهمسانی واریانس از آزمون بروش پاگان – کوک و ویسبرگ استفاده شده است.
جدول۴-۶-نتایج آزمون آزمون بروش پاگان – کوک و ویسبرگ برای کشف ناهمسانی واریانس
فرضیه صفر (H0)
آماره بروش
پاگان – کوک و ویسبرگ
p-value
نتیجه آزمون
فرم در حال بارگذاری ...
|
[جمعه 1401-09-25] [ 05:20:00 ب.ظ ]
|
